Sa loob ng ilang buwan ng pag-live, ang mga kilalang investor tulad ng Global Founders Capital at Spartan Group ay naglagay ng kanilang taya sa Wind.app, na nakalikom ng $3.8 milyon sa pre-seed funding. Gusto ng finance start-up na gawing realidad ang mga pagbabayad na walang hangganan para sa lahat
Nang malaman namin si Hussain M Elius, ang tao sa likod ng Pathao at ‘Is Tomorrow Hartal?’ ay naglunsad ng isang desentralisadong pagsisimula ng pananalapi na tinatawag na Wind.app – na nangangako na gagawing katotohanan ang mga pagbabayad na walang hangganan para sa lahat – kailangan naming malaman ang higit pa.
Ang Wind.app, sa kaibuturan nito, ay isang ‘self-custody’, ‘smart contract’ na digital wallet na tumatakbo sa teknolohiyang blockchain at nagbibigay ng maraming serbisyo upang i-streamline ang mga pagbabayad sa cross-border.
Ang self-custody ay nagpapahiwatig na ikaw lang ang may hawak ng iyong digital na pera o iba pang digital asset dahil kinokontrol mo ang pribadong key. Ang Smart contract ay isang programang nakaimbak sa blockchain.
Isang nobelang ideya nga, ngunit saan ito nanggaling?
“Before Pathao, I was a freelancer myself. I was always making websites and I know how hard it is to bring money into the country. There is always a problem of exchange rate fluctuations. Kahit na may magpadala sa iyo ng pera, kailangan mong magbayad napakataas na bayad para ma-access ito.”
“Medyo mahal ang mga mabilis na transaksyon, lalo na kapag hindi ka kumikita ng malaki. May flat fee na $20-$40. At kung $300-$400 lang ang kinikita mo mula sa isang kliyente, malaki na iyon,” sabi ni Elius habang sinusubukang ipaliwanag kung gaano kahirap magpasok ng pera sa bansa.
Ngunit nitong mga nakaraang panahon, dumating na ang ilang solusyon tulad ng Payoneer o Wise (dating TransferWise). Kaya, bakit hindi gamitin ang mga ito? “Mataas din ang bayad nila. At saka, nakaugalian na nilang mag-lock out ng user accounts dahil sa KYC,” ani Elius.
Ang proseso ng Know Your Customer (KYC) ay isinasagawa upang i-verify ang pagkakakilanlan ng mga bagong customer at maiwasan ang mga ilegal na aktibidad tulad ng money laundering o pandaraya. Isinasagawa ang KYC bilang bahagi ng mga kinakailangan sa anti-money laundering (AML).
Ayon kay Elius, hindi masyadong mataas ang Bangladesh sa listahan ng KYC. Maraming tao, kabilang siya, ang na-block ng kanilang mga account nang walang kasalanan nang higit sa ilang beses kapag sinusubukang kumita mula sa ibang bansa. Malaking problema iyon.
“So, I thought to myself, there is probably a better way of doing this, like having a wallet that is self-custodied. We can solve all of these challenges of high fees, your account getting blocked, etc,” paliwanag ni Elius.
Iyon ay kung paano nakonsepto ang ideya para sa Wind app at nagpasya si Elius na ito ay kawili-wiling problemang lutasin. Ang problema ay sapat na kaakit-akit para sa kanya upang lumayo mula sa Pathao, na sa oras na iyon ay naging isang lokal na higanteng startup.
“Ang Pathao ay patuloy na gumagawa ng mga bagong hakbang. Ngunit palagi kong nais na gumawa ng isang bagay na mas internasyonal sa sukat. ito,” sabi ni Elius.
Ang pag-alis sa kumpanyang kanyang itinatag at ginabayan tungo sa malaking tagumpay ay hindi madali para sa kanya. “Talagang mahirap. Malinaw na nagkaroon ako ng maraming emosyonal na kalakip sa kumpanya at sa mga taong nagtayo nito. Ngunit minsan kailangan mong pabayaan ang mga bagay upang umunlad. Nadama ko na ang aking paglago ay magmumula sa paggawa ng bago .”
“Matagal ko nang gustong maging isang serial entrepreneur, at ang punto ng pagiging isang serial entrepreneur ay ang gumawa ng higit pang mga bagay at magsimula ng higit sa isang negosyo,” dagdag niya.
Gusto ng Wind.app na kumita nang libre hangga’t maaari, sa dalawang hakbang.
Una, ayon sa koponan sa likod ng Wind.App ngayon, karamihan sa mga tao ay may maraming pera. May cash. Mayroon silang mga account sa iba’t ibang mga bangko; may mga account sila sa MFS like Nagad and bKash. Ang ilang mamumuhunan ay may mga account sa brokerage at ang iba ay may mga account sa treasury bond. Ang iba ay may mga sertipiko ng pagtitipid. Ang listahan ay nagpapatuloy.
“So, talagang very fragmented yung assets na meron ka and we wanted to bring all the features of, whether it’s a bank, investment, or savings, everything under one roof,” ani Elius.
Higit pa rito, “Gusto naming tiyakin na kahit na naglalakbay ka, magagamit mo ang parehong Wind account sa maraming pera at maraming lugar. Kaya naman pinili namin ang pangalang Wind—gusto naming maging libre ito gaya ng hangin. ”
Pagdating sa mga feature, binibigyan ng Wind.app ang mga user nito ng kakayahang magbukas ng isang uri ng virtual bank account kung saan maaari silang makatanggap ng pera mula saanman.
Pinapayagan din nila ang mga user na mag-cash out sa kanilang mga lokal na pera. Kaya, ang numero unong pangunahing tampok ay: cash in, cash out, ngunit internationally.
Pangalawa, ang mga gumagamit ng Wind ay nakakakuha ng interes sa kanilang mga ipon hanggang 7-8% sa kanilang balanse sa US dollar. Nakakakuha ng maraming atensyon ang pasilidad na ito, at iyon ang naging diskarte sa marketing ng app.
May pangatlong feature na gusto nilang ipakilala sa ibang pagkakataon: isang debit card kung saan magagamit din ng isa ang kanilang balanse sa Wind para magbayad sa totoong mundo.
Sa ngayon, ang Wind ay may maliit na pangkat ng 25 tao na nakalat sa buong mundo. Mayroon silang mga empleyado sa Pilipinas, Singapore, Dubai at United States, na may mga opisina sa Singapore at UAE.
“Mayroon kaming isang napaka-magkakaibang koponan. Gusto ng Wind.app na maging isang pandaigdigang kumpanya at iyon ang dahilan kung bakit kailangan namin ng isang pandaigdigang manggagawa,” paliwanag ni Elius.
Ang Wind ay nakabase sa Singapore at hindi pa available dito dahil hindi pinapayagan ng Bangladesh ang mga transaksyong nakabatay sa crypto. Gayunpaman, tiniyak nila na plano nilang ilunsad ang kanilang mga operasyon dito sa lalong madaling panahon.
Ang desisyon na magbase sa Singapore ay ginawa pagkatapos isaalang-alang ang mga bagay tulad ng regulasyon at pagpopondo. “Kung hihilingin ko sa isang Singaporean na mamumuhunan na mamuhunan sa isang kumpanya ng Bangladeshi, ito ay nagiging isang medyo nakakalito na panukala para sa kanila dahil hindi sila pamilyar sa mga batas ng Bangladeshi. At ang ilan sa aming mga batas ay hindi madaling harapin. Kaya, mas madaling magkaroon ng may hawak na kumpanya sa labas ng Bangladesh.”
Ang bureaucratic red tape ay lumitaw bilang isa pang dahilan kung bakit hindi kami nakakakita ng higit pang mga tech startup sa Bangladesh sa aming talakayan.
“Kung nagtatrabaho ka sa field tech, kailangan mong lisensyado. At para maging lisensyado, walang mabilis na landas sa Bangladesh. Para sa Pathao, tumagal kami ng maraming taon upang makuha ang aming lisensya sa PSP samantalang ang Wind.app ay lisensyado sa Europa at sa Dubai at inabot lang kami ng ilang buwan,” sabi ni Elius.
“So, mas madaling magsimula doon. From both a time and cost perspective,” he added.
Sa loob ng maikling ilang buwan ng pag-live, na-facilitate ng Wind.app ang mahigit $3 milyon sa annualized gross transaction volume (GTV). Ang mga kilalang mamumuhunan tulad ng Global Founders Capital at Spartan Group ay naglagay ng kanilang mga taya sa Wind.app, na nakalikom ng $3.8 milyon sa pre-seed funding.
Ngunit kinailangan nilang harapin ang ilang mga hamon upang makamit ito. Ang pag-set up ng imprastraktura ay kumplikado dahil nagtatrabaho sila sa maraming iba’t ibang mga pera; Ang magkahiwalay na mga alituntunin sa pagsunod para sa iba’t ibang bansa ay isa ring malaking hamon.
“Dahil kapag nagtatrabaho ka sa pananalapi, kailangan mong mag-alala tungkol sa KYC, AML, sanctioned na mga bansa at sanctioned na mga indibidwal,” paliwanag ni Elius, idinagdag, “Ang isa pang malaking hamon ay pagkatubig. Paano ka magpadala ng pera nang mura hangga’t maaari? Pagkuha ang mga pakikipagsosyo na ginawa sa mga bangko o mga aggregator ng pagbabayad ay tumatagal ng maraming oras.”
Ang isang paraan upang matugunan nila ang mga naturang hamon ay sa pamamagitan ng paggamit ng kapangyarihan ng desentralisadong pananalapi (kadalasang inilarawan sa istilo bilang DeFi). Nag-aalok ang desentralisadong pananalapi ng mga instrumento sa pananalapi nang hindi umaasa sa mga tagapamagitan tulad ng mga brokerage, palitan o mga bangko sa pamamagitan ng paggamit ng mga matalinong kontrata sa isang blockchain, pangunahin ang Ethereum.
Naniniwala si Elius na ang desentralisadong pananalapi ay nagbibigay-daan sa iyo na bigyan ang mas maraming tao ng opsyon na lumahok sa sistema ng pananalapi.
“Mayroon itong sariling hanay ng mga kalamangan at kahinaan. Ngunit gusto ko ang katotohanan na maaari kaming mag-alok sa aming mga user ng 7-8% na interes sa kanilang balanse sa US dollar. Maaari naming ialok ito sa sinumang user, saanman sa mundo. Hindi iyon posible sa isang tradisyunal na modelo ng pananalapi kung saan kailangan mong kontrolin sa isang bansa-sa-bansa,” sabi ng tagapagtatag at CEO ng Wind.app.
Kaya, saan siya dadalhin ng hangin? Marahil sa mga bagong hangganan at bagong mga segment ng merkado.
Iniisip ni Elius na sa huli, ang mga pagbabayad sa domestic ay isang uri ng nalutas na problema sa maraming paraan. “Ito ay isang nalutas na problema, at ito ay napakababang gastos samantalang ang mga internasyonal na pagbabayad ay hindi; ito ay lubhang pira-piraso. Maraming iba’t ibang mga pera, maraming iba’t ibang mga bangko. Mayroong maraming iba’t ibang mga paraan ng pagbabayad. Ang aming FX rate ay nagbabago. on an hourly basis,” paliwanag niya.
Sa katunayan, may mga problemang kailangang lutasin, at naniniwala si Elius na ang mga makakalutas sa mga problemang ito ay magdaragdag ng malaking halaga, lalo na para sa mga taong kumikita sa ibang bansa.
Ang kanilang pangunahing pokus sa ngayon ay ang bahagi ng freelancer ng merkado, na isang pangunahing tumatanggap na merkado. Ngunit marami pang uri ng mga potensyal na user.
“Sa Bangladesh, ang populasyon ng migranteng manggagawa ay nagpapadala ng mas maraming pera sa bansa kaysa sa natatanggap ng mga freelancer. Nangunguna sila sa isang kadahilanan na 10. Kaya, may iba pang mga segment ng merkado na maaari nating puntahan pagkatapos nating malaman ang imprastraktura at kung paano magpadala at tumanggap ng pera nang mura hangga’t maaari,” sabi ni Elius.
